Preguntas Frecuentes
(Detalles del proceso: Relacionado con la petición I-526)
Detalles del proceso: Relacionado con la petición I-526
¿Qué es la petición I-526?
La petición I-526, conocida oficialmente como Petición de Inmigrante por Inversionista Extranjero, es el primer paso del Programa de Inversionistas Inmigrantes EB-5 . Los inversionistas, generalmente acompañados de sus abogados, presentan esta petición ante el Servicio de Ciudadanía e Inmigración de los Estados Unidos (USCIS) para demostrar su elegibilidad. La petición incluye documentación que verifica el origen lícito de los fondos y los detalles del proyecto EB-5, como la aprobación I-956F para el proyecto o centro regional.
¿Necesita un inversor un abogado de inmigración para presentar una petición I-526?
Si bien no es un requisito legal, se recomienda encarecidamente que los inversionistas contraten a un abogado de inmigración con experiencia para que los ayude a presentar la petición I-526. Esta petición requiere documentación extensa, incluyendo comprobante del origen lícito de los fondos e información detallada del proyecto, cuya correcta recopilación puede resultar compleja. Un abogado calificado puede garantizar la precisión de la información, gestionar los requisitos del USCIS y brindar orientación durante las etapas posteriores del programa EB-5, como el trámite consular o las entrevistas para el ajuste de estatus.
¿Cuáles son los criterios utilizados para evaluar una petición I-526?
El Servicio de Ciudadanía e Inmigración de los Estados Unidos (USCIS) evalúa las peticiones I-526 basándose en los siguientes cinco criterios:
- El monto de la inversión cumple con los requisitos del programa EB-5.
La petición I-526 debe demostrar que el inversionista ha comprometido el capital mínimo requerido para una Nueva Empresa Comercial (NEC). A partir de junio de 2025, la inversión mínima es de $1,050,000 para proyectos fuera de un Área de Empleo Prioritario (AEP) o de $800,000 para proyectos en una AEP, que incluye áreas rurales o zonas con alto desempleo. El capital debe estar en riesgo y totalmente comprometido con la NEC, según las directrices del USCIS. - El capital de inversión se obtuvo legalmente.
El inversionista debe demostrar que el capital invertido se adquirió por medios lícitos, como ingresos de un negocio legítimo, salario, inversiones, venta de propiedades, herencias, donaciones o préstamos garantizados. La petición I-526 debe rastrear los fondos desde su origen (por ejemplo, salario, venta de propiedades o préstamo con garantía de valores negociables) hasta el inversionista no custodio. Los fondos donados también deben rastrearse hasta su origen lícito. - Se invirtió capital en una nueva empresa comercial.
La solicitud debe confirmar que el capital obtenido lícitamente se invirtió en una entidad no comercial (ENC), definida como una entidad con fines de lucro que realiza actividades comerciales lícitas y continuas. La ENC debe haberse constituido después del 29 de noviembre de 1990 y puede adoptar diversas formas jurídicas, como empresa individual, sociedad colectiva, corporación o sociedad de responsabilidad limitada, ya sea pública o privada. - Nueva empresa comercial crea el número de empleos requerido.
La NCE debe crear al menos 10 empleos de tiempo completo (mínimo 35 horas semanales) por cada inversionista EB-5. Para las inversiones directas, estos empleos deben ser permanentes, ocupados por empleados W-2 (excluyendo al inversionista, sus familiares o extranjeros no inmigrantes) y respaldados por evidencia de contrataciones actuales o planificadas, incluyendo un plan de contratación detallado para la creación de empleos futuros. Para las inversiones en centros regionales, los 10 empleos pueden incluir empleos directos, indirectos o inducidos, debidamente justificados por un informe de impacto económico incluido en la petición I-526. - El inversor participa activamente en la nueva empresa comercial.
El inversor debe demostrar una participación activa en la gestión de la entidad nacional de capital (ENC). En el caso de inversiones directas, esto puede incluir la gestión diaria, la participación en el consejo de administración o la tenencia de derechos de voto. Para las inversiones en centros regionales, generalmente estructuradas como sociedades limitadas o sociedades de responsabilidad limitada, la función del inversor como socio comanditario conforme a la Ley Uniforme de Sociedades Limitadas (UCLS) cumple con el requisito de participación en la gestión del USCIS.
Si un inversionista principal se casa después de presentar su solicitud I-526, ¿el nuevo cónyuge sería elegible para unirse?
Sí, el cónyuge que se casa con el inversionista principal después de la presentación de la petición I-526 puede ser elegible para unirse al proceso de Integración Consular (FTJ). El cónyuge debe presentar una solicitud al USCIS para ser incluido en el caso EB-5 del solicitante principal, generalmente durante el ajuste de estatus o el trámite consular. Se debe proporcionar documentación, como un certificado de matrimonio y evidencia de un matrimonio de buena fe (por ejemplo, registros financieros conjuntos o fotografías), para verificar la legitimidad del matrimonio.
Si un dependiente (menor de 21 años) incluido en una petición EB-5 no estaba casado al momento de presentarla, pero posteriormente contrae matrimonio, ¿qué impacto tendría esto? ¿Sería elegible el nuevo cónyuge para obtener la residencia permanente (Green Card)?
Siempre que el dependiente permaneciera soltero al momento de presentar el formulario I-526, el USCIS procesará su solicitud como de costumbre, incluso si contrae matrimonio antes de la aprobación. Sin embargo, es importante tener en cuenta que el nuevo cónyuge no podrá unirse a la petición a menos que la persona soltera sea el solicitante principal y se haya casado posteriormente.
¿Es posible viajar a los EE. UU. con otra visa mientras se procesa la petición I-526?
Sí, no debería haber ningún problema para viajar a los EE. UU. con otras visas válidas.
En el desafortunado caso del fallecimiento del solicitante principal, ¿qué sucedería con los dependientes incluidos en la solicitud?
Si el solicitante principal de una petición I-526 fallece, el cónyuge supérstite puede solicitar asumir el rol de solicitante principal, siempre que cumpla con los requisitos de elegibilidad del programa EB-5 (por ejemplo, monto de la inversión y origen lícito de los fondos). Si el USCIS lo aprueba, la solicitud puede continuar con el cónyuge como solicitante principal, preservando la elegibilidad de los dependientes. Un hijo dependiente no puede asumir el rol de solicitante principal, ya que no cumple con los requisitos del programa EB-5. Si el cónyuge no desea ser el solicitante principal, el USCIS puede denegar la petición por falta de un solicitante principal calificado. Como alternativa, la familia puede optar por retirar la solicitud si ya no desea continuar con el proceso.
Tras la aprobación de mi petición I-526, ¿pueden los miembros de mi familia realizar su entrevista consular en diferentes países?
Sí, los familiares incluidos en una petición I-526 aprobada pueden realizar sus entrevistas consulares en distintos países, según sus circunstancias. Por lo general, las entrevistas se programan en un consulado o embajada de los Estados Unidos en el país de nacionalidad o residencia del familiar. Sin embargo, si un familiar, como un menor que asiste a la escuela en los Estados Unidos, ya se encuentra en el país con una visa válida, puede solicitar el ajuste de estatus a través del USCIS en una oficina local en lugar de asistir a una entrevista consular en el extranjero. El caso de cada familiar se procesa según sus circunstancias y ubicación individuales, en coordinación con el USCIS o el Departamento de Estado.
¿Qué es un inversor Reg D frente a un inversor Reg S?
Los términos "Inversor Reg D" e "Inversor Reg S" se refieren a categorías de inversores definidas en la legislación estadounidense sobre valores, específicamente en relación con la forma en que se pueden realizar las ofertas de valores.
Inversor Reg S (Regulación S):
Un inversor Reg S es generalmente cualquier inversor que sea fuera de los Estados Unidos en el momento de la oferta y venta de valoresEstos inversores están sujetos a la Regulación S, que proporciona una exención de registro para las ofertas y ventas realizadas fuera de los Estados Unidos.
Inversor Reg D (Regulación D):
Un inversor Reg D es generalmente cualquier inversor que sea dentro de los Estados Unidos en el momento de la oferta y venta de valoresLos inversores de la Regulación D normalmente deben ser inversores acreditados, según lo define la legislación estadounidense sobre valores. La acreditación puede demostrarse mediante diversos medios, incluida la autodeclaración.
¿Necesito ser un "inversor acreditado"?
Un inversor acreditado es una clasificación definida por la legislación estadounidense sobre valores para describir a las personas que están legalmente autorizadas a invertir en ciertos tipos de inversiones de mayor riesgo o no registradas, como sociedades limitadas, fondos de cobertura y algunas ofertas EB-5.
Criterios para la acreditación individual:
- Tener un patrimonio neto de al menos 1 millón de dólares, ya sea solo o conjuntamente con un cónyuge (excluyendo el valor de su residencia principal), OR
- Haber ganado al menos 200,000 dólares al año durante los últimos dos años. (o $300,000 combinados con un cónyuge) y esperan ganar la misma cantidad en el año en curso.
Requisito de acreditación en EB-5:
- Si actualmente reside en el Estados Unidos con una visa de no inmigrante, Debe ser un inversor acreditado. para participar en una inversión EB-5.
- El Monto de inversión de $800,000 puede computarse para el requisito de patrimonio neto de 1 millón de dólares.
Documentación adicional de cumplimiento para inversionistas acreditados según la Regulación D:
- Si el inversor reside físicamente en los EE. UU. en el momento de la solicitud, se requiere documentación adicional, pero no hay costo adicional.
- Específicamente, el inversor necesita completar dos formas, y Contador público certificado (CA) o CPA (en EE. UU. o en su país de origen) deben completar un formulario que acredite su condición de inversor acreditado.
¿Cuáles son las directrices de la SEC para el programa EB-5, si es que existen?
La Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC) regula la oferta y venta de valores dentro de Estados Unidos, lo que incluye los valores ofrecidos a través de proyectos de inversión EB-5.
Puntos clave sobre las directrices de la SEC y el programa EB-5:
- Cumplimiento de las leyes federales de valoresLas ofertas EB-5 deben cumplir con todas las leyes federales de valores aplicables. Esto incluye los requisitos relacionados con la divulgación a los inversionistas, garantizando que toda la información relevante sobre la inversión se divulgue de manera completa y transparente.
- Registro o exenciónLos valores ofrecidos en un proyecto EB-5 deben estar registrados ante la SEC o cumplir con los requisitos para una exención de registro. La mayoría de las ofertas EB-5 se basan en exenciones como la Regulación D (Reg D) o la Regulación S (Reg S).
- Disposiciones antifraudeLa SEC aplica normas antifraude para proteger a los inversores de prácticas engañosas o fraudulentas. Esto significa que los promotores de proyectos EB-5 deben proporcionar información veraz, completa y precisa a los inversores.
- Protección al inversorLa SEC supervisa activamente las ofertas EB-5 para garantizar el cumplimiento y proteger a los inversores, lo que incluye revisar las divulgaciones e investigar posibles fraudes o declaraciones falsas.
¿Quién puede ser miembro de FINRA? ¿Cuáles son las ventajas y desventajas de esto en el contexto del programa EB-5?
Toda entidad que ofrezca valores estadounidenses a personas estadounidenses debe ser miembro de FINRA. Por lo tanto, si los inversionistas del programa EB-5 residen en Estados Unidos, sus documentos de inversión deben ser entregados a través de un corredor de bolsa registrado en FINRA.
Un Centro Regional debería consultar con un intermediario financiero con experiencia en financiación EB-5 durante las primeras etapas de planificación de un proyecto. Esto permite al intermediario realizar una evaluación inicial del patrocinador y del proyecto en sí antes de aceptar la colaboración. El intermediario suele trabajar en estrecha colaboración con los abogados corporativos y de valores del proyecto para llevar a cabo la debida diligencia y evaluar la probabilidad de éxito.
El intermediario financiero revisa los materiales de marketing y oferta del proyecto en inglés y lleva a cabo una exhaustiva diligencia debida para garantizar la exactitud de toda la documentación. Una vez que todo está listo, el intermediario distribuye los materiales de marketing y los documentos de oferta a su red de contactos tanto en Estados Unidos como en el extranjero. Asimismo, gestiona todo el proceso de inversión, desde la presentación de los documentos de suscripción hasta la financiación del capital del proyecto.
Ventajas:
Un corredor de bolsa registrado en FINRA ofrece un nivel adicional de diligencia debida y supervisión, lo que ayuda a proteger a los inversores al garantizar que todos los materiales de la oferta sean precisos y cumplan con las leyes de valores. Además, agilizan el procesamiento de los fondos y la documentación de los inversores, lo que hace que el proceso sea más eficiente y seguro.
Desventajas:
Trabajar con un intermediario financiero implica un coste adicional, que suele recaer sobre el promotor del proyecto, pero que puede afectar indirectamente a los inversores. Además, añade complejidad al proceso de inversión debido a los requisitos regulatorios adicionales.
¿Puede el capital de un inversionista EB-5 estar (i) "en riesgo" y (ii) aún mantenerse en una cuenta de depósito en garantía, a la espera de la resolución del formulario I-526?
Sí. Según la Ley de Reforma e Integridad del Programa EB-5 de 2022 (RIA 2022), el capital del inversor debe permanecer "en riesgo" durante todo el período de residencia permanente condicional (normalmente dos años) para poder optar al programa EB-5.
Sin embargo, la política del USCIS permite que los fondos del inversionista se mantengan en una cuenta de depósito en garantía durante la etapa de la solicitud del Formulario I-526, antes de que el inversionista obtenga la residencia permanente legal condicional. Los fondos pueden permanecer en depósito siempre que su liberación sea inmediata e irrevocable únicamente tras la aprobación del Formulario I-526 del inversionista, la emisión de la visa y su admisión a los Estados Unidos como residente permanente condicional, o la aprobación del Formulario I-485 en el caso de ajuste de estatus.
La RIA 2022 y las directrices del USCIS aclaran que los fondos depositados en garantía antes de su asignación a la empresa generadora de empleo son aceptables, siempre que estén comprometidos irrevocablemente con el proyecto y se liberen para su asignación una vez presentada la petición I-526. Las condiciones para la liberación, como los hitos del proyecto o los umbrales mínimos de financiación, se especifican en los documentos de la oferta del proyecto.
El requisito de "riesgo" comienza oficialmente una vez que el capital se ha invertido por completo en la Nueva Empresa Comercial (NCE) y la Empresa Creadora de Empleo (JCE).
¿Podría explicarme la estructura del depósito en garantía? (En cuanto al proceso y cómo funciona exactamente). Quiero entender con precisión el papel de JTC.
Un depósito en garantía actúa como un tercero neutral que retiene los fondos de una parte (el inversor) para transferirlos a otra parte (el proyecto) únicamente cuando se cumplen condiciones específicas previamente acordadas. Se trata simplemente de una cuenta de depósito; los fondos no generan intereses para ninguna de las partes mientras se encuentran en garantía.
Cómo funciona el depósito en garantía en los proyectos EB-5
Existen varias formas de estructurar el proceso de liberación del depósito en garantía, dependiendo del proyecto:
- Opción 1 El depósito en garantía libera capital para el proyecto según sea necesario, a solicitud del mismo. Esto es común cuando no hay un fiduciario o socio general que administre los fondos.
- Opción 2 El depósito en garantía libera los fondos por lotes, por ejemplo, después de cada grupo de 10 inversores. Este fue el caso en el antiguo proyecto Four Seasons de LCR.
- Opción 3 El depósito en garantía libera los fondos o está listo para liberarlos una vez que el inversionista recibe el Formulario I-797C (aviso de confirmación de la presentación del Formulario I-526E). Esto suele ocurrir entre 3 semanas y 3 meses después de la presentación de la solicitud por parte del inversionista. Esta ha sido la práctica habitual de LCR.
- Opción 4 Combinación de la Opción 2 y la Opción 3: los fondos se liberan por grupos, pero solo después de que todos los inversores de ese grupo hayan recibido la confirmación I-797C.
- Opción 5 La liberación está supeditada a la aprobación del formulario I-956F (aprobación del proyecto) por parte del USCIS, ya sea de forma individual o combinada con otras condiciones. Esto refleja la política actual de LCR de cara al futuro.
- Opción 6 Liberación tras la aprobación individual del formulario I-526E, ya sea de forma individual o combinada con las liberaciones de cohortes de la Opción 2.
Condiciones típicas de liberación de fondos en depósito en proyectos EB-5
La liberación de fondos del depósito en garantía depende de condiciones específicas descritas en los documentos de oferta del proyecto, tales como:
- Presentación del formulario I-526E: Los fondos podrán liberarse una vez presentada correctamente la solicitud del inversor, siempre que dichos fondos estén comprometidos de forma irrevocable con el proyecto.
- Aprobación del formulario I-956F por parte del USCIS: Esta aprobación indica que el USCIS ha aprobado previamente el plan de negocios del proyecto y la metodología de creación de empleo, lo que permite un despliegue más temprano del capital y añade una garantía de cumplimiento.
- Umbrales mínimos de financiación o hitos del proyecto: Los fondos podrían liberarse gradualmente a medida que el proyecto cumpla con los objetivos de financiación o desarrollo.
¿Cuál es el papel de JTC Americas?
JTC Americas (anteriormente NES Financial) actúa como administrador de fondos y agente fiduciario independiente de terceros para proyectos EB-5 . Sus responsabilidades incluyen:
- Gestión de fondos de inversores: Garantizar el capital en cuentas de depósito en garantía segregadas hasta que se cumplan las condiciones de liberación.
- Verificación de condiciones: Garantizar que se cumplan todas las condiciones predefinidas (como la presentación del formulario I-526E, los hitos de financiación o la aprobación del formulario I-956F) antes de liberar los fondos.
- Gestión del movimiento de capitales: Facilitar la transferencia de fondos desde la cuenta de garantía bloqueada al proyecto según sea necesario.
- Proporcionar transparencia: Ofrecer a los inversores portales online propios para realizar un seguimiento del saldo y el movimiento de sus fondos.
- Presentación de informes: Elaborar informes periódicos sobre la administración de fondos y el cumplimiento normativo para inversores y partes interesadas.